- A
- +A
- +A
Инвестиции в вине. По следам бэкграунда
- 06:35, 8 июня 2011
- Комментариев[0]
Сроки, доходность и ликвидность
Эксперты рынка указывают, что далеко не каждое приобретение того или иного объекта является инвестицией. "Покупку, допустим, яхты можно считать инвестицией, если человек собирается, к примеру, сдавать ее внаем и получать прибыль, — пояснили в одном крупном банке. — А если он приобретает ее для личного использования, то относить это к инвестициям не стоит".
Классическими видами альтернативных инвестиций сегодня можно назвать покупки на арт-рынке (произведения искусства), на винном рынке или на рынке недвижимости. "Рынок искусства более объемный, чем рынок вина, — говорят банкиры. — Вина производится меньше, чем произведений искусства, и стоимость единицы тоже меньше, тогда как только один предмет искусства может стоить десятки миллионов долларов".
Специалисты отмечают, что очень активно развивается рынок винных инвестиций и винных фондов в Азии. В Китае, например, необыкновенно популярны вина Ch?teau Lafite-Rothschild, которые скупают либо официальные лица за счет государства или крупных корпораций, либо новоявленные китайские миллионеры, стремящиеся показать окружающим уровень своего состояния.
Инвестиции в недвижимость и произведения искусства тоже одни из наиболее популярных. Однако, как уточняют специалисты, нужно также четко себе представлять три основных параметра, необходимых для грамотно совершенной инвестиции: сроки, доходность и ликвидность. «В Подмосковье, например, стоят прекрасные дома стоимостью 10—15 миллионов долларов, — рассказали в одной инвестиционной компании. — Понятно, что они просто не продаются по причине чрезмерно высокой цены. И это уже вопрос ликвидности».
Банк как окно в рынок
Приобретение любой дорогостоящей вещи — дело хлопотное. Поэтому банковские подразделения, занимающиеся private banking, зачастую берут на себя решение практически всех вопросов, связанных с альтернативными инвестициями. "Банк для такого клиента — входное окно в этот рынок, — подчеркнули в одной из кредитных организаций. — Он самостоятельно ищет партнеров, разрабатывает инвестиционную идею, предлагает ее клиенту и в случае ее одобрения ведет сделку до конца".
Сотрудники подразделений private banking не особенно охотно распространяются о своих клиентах и их предпочтениях. Поэтому о том, кто выбирает альтернативные инвестиции и почему клиент вкладывает деньги в вино или фарфор, сотрудники рассказали на условиях анонимности.
Редко какой банк держит экспертов и оценщиков в штате — это нецелесообразно. Как правило, их задача — объяснить суть инвестиционной привлекательности того или иного объекта. И предложить на выбор несколько. То ли это покупка лично клиентом какой-либо картины или скульптуры. То ли это вложение в какой-либо фонд, где можно приобрести право владения определенной долей той или иной коллекции. В одном крупном банке рассказали, что в прошлом году в Лондоне был предложен экзотический инструмент — состоятельные люди могли выкупить опцион на покупку еще не написанной картины молодого, но уже весьма раскрученного художника.
"Интересных опций очень много, — говорят банкиры. — Но также банку приходится с помощью партнеров решать вопросы налогообложения. Очень важна юрисдикция — где, допустим, будет храниться приобретенная картина, в России или за рубежом, планируется повесить ее дома на стенке или выставлять, как будут осуществляться охрана и регулярная переоценка, страхование [страхование] и т. д. Из всего этого комплекса и складывается определенная арт-инвестиция. Конечно, при покупке паев или акций все намного проще".
Специалисты замечают, что в большинстве случаев вина или произведения искусства приобретаются за рубежом. "Это удобно, поскольку там есть вся необходимая инфраструктура, — констатируют банкиры. — Есть эксперты, есть специальные винные хранилища, есть биржи. В конце концов, это удобно с точки зрения налогообложения".
Кто все эти люди?
Банкиры говорят, что единого, общего портрета состоятельных клиентов, отдающих предпочтение альтернативным инвестициям, не существует — они все очень разные. Пожалуй, единственной особенностью можно назвать то, что зачастую желание покупать вино или картины крепнет вместе с ростом благосостояния человека. И очень большое значение имеет бэкграунд клиента — его прошлое и его личные пристрастия.
"Люди, которые просто любят хорошее вино, вдруг начинают задумываться, а почему бы не сделать это выгодным вложением денег, — рассказала сотрудница одного банка. — Недавно я общалась с человеком, который объехал весь Бордо, вдохновился и хочет вместе с друзьями создать свой винный фонд на десяток миллионов долларов". По словам банкиров, очень часто дорогой раритетный фарфор покупают клиенты, чьи родители увлекались коллекционированием фарфоровых безделушек. Яхты любят приобретать те, кто в детстве увлекался парусным спортом.
Часто альтернативные инвестиции делают состоятельные люди, которые хотят выполнить некую социальную миссию. Знаменитые миллиардеры из списка журнала Forbes приобретают раритетные произведения искусства, чтобы подарить, допустим, государству. "Это тоже инвестиция, только несколько другого рода", — дипломатично указывают банкиры.
"Любую ценную вещь можно измерить деньгами, а можно чем-то другим, — подчеркивает сотрудница одного банка. — Например, человек купил редкую коллекцию старинных книг по физике или одно из первых изданий таблицы Менделеева и подарил своей родной школе — и почувствовал себя счастливым… Есть теория поведенческих финансов, согласно которой человек может получать удовлетворение не только от денег и не только от прибыли. А потребность в таких ощущениях состоятельные люди испытывают достаточно часто. Это, конечно, экзотические размышления, но мы в финансовом мире очень часто о них говорим".
Холодные прагматики, интересующиеся только прибылью от вложений, тоже могут себе позволить вкладываться в вино или картины. "Но все равно инвестиция — это такая материя, которую легче понять, когда ты хоть что-то об этом знаешь, — уверяют специалисты. — Поэтому прагматиков не так много, большая часть покупателей пропускает идеи таких инвестиций через некий свой бэкграунд".
Татьяна ТЕРНОВСКАЯ, Banki.ru
Определенная тенденция роста вложений средств в "вечные ценности" после кризисных лет прослеживается, но говорить о значительном изменении на рынке предметов искусства, пока рано. И нынешний культурный и материальный уровень населения не дает нам поводов для больших ожиданий. А что касается сотрудничества с банками, пока я такого опыта не знаю. Можно говорить лишь о взаимодействии банков непосредственно с некоторыми художниками, а именно о помощи в организации выставок-продаж.
-
Вернуться
- на главную страницу
- к списку материалов
-
27.04.2024, 16:04
Копилка с госучастием. Стоит ли инвестировать в программу долгосрочных сбережений
С начала этого года в стране заработала программа долгосрочных сбережений (ПДС). Создатели нового накопительного инструмента стремились таким образом обеспечить приток долгосрочных инвестиций в экономику. Для этого предусмотрели такие серьезные стимулы для потенциальных участников, как государственное софинансирование взносов и налоговые вычеты. В Банке России уточняют, что договоры долгосрочного сбережения с негосударственными пенсионными фондами уже заключили более 342 тысяч человек, что говорит об активном интересе жителей страны к новому инструменту. При этом эксперты финансового рынка уверены, что это число могло быть и больше, однако, период высоких процентных ставок по банковским вкладам - не лучшее время для старта программы сбережений. Подробности в обзоре СарБК.
-
17.01.2024, 12:39
Куда уходят деньги. На чем инвесторы будут зарабатывать в 2024 году
По итогам прошлого года самыми доходными инвестиционными инструментами признаны биткоин, иностранные и российские акции. Причем эта троица стала лучшей и в спекулятивных операциях, и при использовании пассивной стратегии инвестирования (те, кто ее использует, приобретают активы в начале года и держат их до конца периода). В наступившем году эксперты не исключают перетока средств с фондового рынка на рынок облигаций и в банковские депозиты, поскольку на фоне высокой ключевой ставки ЦБ они приносят двузначные доходности. Однако при снижении ставки может возникнуть обратный тренд. Подробности - в обзоре СарБК.
-
24.10.2023, 16:29
Скидки, инвестиции и доставка еды: потребительские предпочтения зумеров
Маркетинговая платформа билайн.ПРОдвижение на базе больших данных билайн с использованием сервиса для запуска рекламы СберТаргет на основе данных СберАналитики подготовили исследование одной из самых активных категорий потребителей - молодых людей в возрасте от 18 до 25 лет.
-
08.02.2023, 14:05
От минуса к плюсу. Смогут ли власти пересадить саратовцев на электромобили
Саратовская область пытается поспеть за техническим прогрессом. Как и в России в целом, в регионе с прошлого года активно обсуждается внедрение личного электротранспорта. Правительство региона презентовало проект по сборке китайских электромобилей на площадке в Энгельсе. В то же время в Саратове уже в феврале может быть открыт дилерский центр по продаже электромобилей "Москвич", а область вошла в число регионов, где при поддержке государства начнется развитие зарядной инфраструктуры. О том, насколько реальна "электрическая революция" на дорогах области в ближайшее время, - в обзоре СарБК.
-
02.02.2023, 12:07
Пришло время перемен. Чьи акции покупать инвесторам?
Многим инвесторам в прошлом году пришлось значительно пересмотреть свою стратегию инвестирования и переформировать свой портфель ввиду сильной волатильности и неопределенности, в том числе связанной с блокировкой активов. В этой связи главный вопрос, который возник у инвесторов, - как обезопасить свои активы. Вместе с аналитиками Freedom Finance Global выяснили, что делать инвесторам в сложившейся ситуации, как продолжить торговать акциями иностранных компаний и на какие активы стоит обратить внимание в 2023-м.
-
27.05.2024, 13:56
Любовь с галлюцинациями. На Собиновском фестивале — мировая премьера балета "Лабиринты"
На прошлом Собиновском фестивале саратовский театр оперы и балета решил проэкспериментировать и поставил современный балет. "Паганини" тогда очень зашел зрителям, и стал чуть ли не идеальной формой для воплощения пластического искусства на более чем скромной сцене. За год ничего примечательного не произошло, и театр все так же ютится на 2-й Дачной. Поэтому когда в афише нового Собиновского появился еще один современный балет, это оказалось логичной идеей. Тем более, что постановщиком стала все та же Диана Вайлова.
-
24.05.2024, 13:48
"Майор Гром: Игра". Заметки киномана
Логическое продолжение фильма про питерского полицейского так хочет быть крутым супергеройским фильмом, что снова без зазрения совести уничтожает на экране пол-Питера. Но в итоге оказывается погребенным под собственным неподъемным сюжетом.
- Сегодня
- Неделя
- Месяц
- Горожанка отправила мошенникам свои сбережения 2
- Саратовской промышленности не хватает 3,8 тысяч работников 1
- Лидер области по дефициту кадров - обрабатывающая промышленность 1
- Зимние дорожные работы. Выявлены "примерные" списания бензина и отчеты 1
- Из перевернувшейся "десятки" в больницу увезли трех человек 1